По мотивам сказок Вильгельма Гауфа.
Однажды в маленькой харчевне, затерявшейся в лесу, расположились на ночлег несколько путников — Студент, Аптекарь, юная Графиня с Тетушкой и два подмастерья — Эдвин и Гуго. Чтобы развлечь новых знакомых, Студент вздумал поведать сказку об угольщике Петере, который по просьбе злого духа Михеля за мешок золота поменял свое сердце на каменное. Не успел юноша досказать историю, как в дом ворвались разбойники и потребовали выдать им юную Графиню, надеясь заполучить выкуп от ее жениха, старого барона. Подмастерье Эдвин отваживается на хитрость — он переодевается в платье девушки в сопровождении Студента отправляется вместе с разбойниками. И в этой необычной компании Студент рассказывает о Петере с каменным сердцем. Сказка так разжалобила Атамана, что тот помогает пленникам бежать. Они снова попадают в харчевню, где встречают прежних попутчиков. И тут появляется юная Графиня — оказывается, она всем сердцем полюбила Студента и ради него разорвала помолвку с бароном.