По роману «Золотая цепь» и рассказам А. Грина.
Однажды ненастным вечером двум банкирам, Дюроку и Эстампу, срочно потребовалось добраться до острова, где высится таинственный замок богача Ганувера. Он пригласил их на бал, который должен
был начаться в полночь. Добраться на шхуне им помогает шестнадцатилетний юнга Санди, сам мечтавший увидеть замок и его загадочного хозяина. Ганувер, покоренный смелостью и открытостью юноши,
приглашает его в гости. Блуждая по дворцу, где залы и комнаты постоянно перемещаются, а двери неожиданно возникают и исчезают, юнга узнает историю самого Ганувера. Когда-то тот был очень беден и работал переплетчиком в архиве. Из старинной рукописи он узнал о богатствах пирата Пирона, которые разбойник затопил. С этого момента Ганувер искал сокровища. Тогда же он встретил и полюбил Молли, дочь местного лавочника, но счастье их было недолгим — не пережив смерти отца от рук контрабандистов, девушка тяжело заболела. Перед смертью она взяла с Ганувера обещание, что тот непременно отыщет сокровища, но не ради богатства, а ради осуществления мечты, без которой, по ее мнению, не может жить человек. Ганувер находит сокровища в виде огромной золотой цепи. В память о любимой он строит на острове замок, куда как раз и приглашены на бал люди, которых он считал своими друзьями. Однако на балу Ганувер вдруг узнает, что он глубоко ошибался: все его друзья и любимая женщина Дигэ, лишь притворялись, что любят его. На самом деле их цель — завладеть золотой цепью. Потрясенный Ганувер умирает, а дворец загорается и тонет. Спастись удается только Санди, который на шхуне уплывает в море…